主持人：近年，國內(nèi)通過發(fā)行代幣形式包括首次代幣發(fā)行（ICO）進(jìn)行融資的活動(dòng)大量涌現(xiàn)，投機(jī)炒作盛行，涉嫌從事非法金融活動(dòng)，嚴(yán)重?cái)_亂了經(jīng)濟(jì)金融秩序，本期節(jié)目，我們榮幸邀請到北京市康達(dá)（廣州）律師事務(wù)所高級合伙人余偉權(quán)律師向大家介紹虛擬貨幣金融風(fēng)險(xiǎn)以及防范措施。余律師，您好。

主持人：自比特幣誕生以來，特別是近幾年，市場上出現(xiàn)了大量的虛擬貨幣，利用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)進(jìn)行廣泛傳播，嚴(yán)重?cái)_亂了貨幣市場，余律師能為我們介紹一下目前我國以虛擬貨幣涉嫌從事非法金融活動(dòng)的大概情況嗎？

余律師：好的，就我們查閱到的資料顯示，近年來，國內(nèi)以虛擬貨幣涉嫌從事非法金融活動(dòng)的案例呈上升趨勢，由2001年的2件到2019年1065件。從地域分布來看，當(dāng)前案例主要集中在浙江省、廣東省、福建省， 從案由分類情況來看，當(dāng)前最主要的案由是民事案件，占所有案件的一半以上，其次是刑事，行政。

主持人：余律師能跟我們分享虛擬貨幣的相關(guān)案例嗎？

余律師：好的，我們搜索了虛擬貨幣有關(guān)的案例了解到，針對原告因虛擬貨幣糾紛向人民法院起訴要求對方賠償損失的案例，法院均駁回了原告的全部訴訟請求。

相關(guān)法院均認(rèn)為，根據(jù)中國人民銀行、中央網(wǎng)信辦、工業(yè)和信息化部、工商總局、銀監(jiān)會、證監(jiān)會、保監(jiān)會于2017年9月4日發(fā)布的《關(guān)于防范代幣發(fā)行融資風(fēng)險(xiǎn)的公告》規(guī)定，虛擬貨幣非我國規(guī)定的貨幣當(dāng)局發(fā)行，不具有法償性與強(qiáng)制性等屬性，不具有與貨幣等同的法律地位。

因雙方買賣的標(biāo)的物為虛擬貨幣，故案涉買賣合同應(yīng)為無效合同，交易造成的后果和引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)由投資者自行承擔(dān)。故對于上述原告的訴請均不予支持。

主持人：看到以虛擬貨幣涉嫌從事非法金融活動(dòng)的案例數(shù)據(jù)如此龐大，而且對消費(fèi)者造成巨大損失。余律師，您能介紹一下虛擬貨幣是什么？讓我們有效辨識虛擬貨幣嗎？

余律師：好的，虛擬貨幣是指非真實(shí)的貨幣。知名的虛擬貨幣如百度公司的百度幣、騰訊公司的Q幣，Q點(diǎn)、盛大公司的點(diǎn)券，新浪推出的微幣（用于微游戲、新浪讀書等，2013年流行的數(shù)字貨幣有，比特幣、萊特幣、無限幣、夸克幣、澤塔幣、燒烤幣、便士幣（外網(wǎng)）、隱形金條、紅幣、質(zhì)數(shù)幣。目前全世界發(fā)行有上百種數(shù)字貨幣。

主持人：虛擬貨幣是貨幣嗎？虛擬貨幣是否受法律保護(hù)呢？

余律師：根據(jù)中國人民銀行等部門發(fā)布的通知、公告，虛擬貨幣不是貨幣當(dāng)局發(fā)行，不具有法償性和強(qiáng)制性等貨幣屬性，并不是真正意義上的貨幣，不具有與貨幣等同的法律地位，不能且不應(yīng)作為貨幣在市場上流通使用，公民投資和交易虛擬貨幣不受法律保護(hù)。

主持人：為了讓我們更深入的了解虛擬貨幣，虛擬貨幣有哪些特征呢？

余律師：虛擬貨幣有以下幾個(gè)特征：

1.由某個(gè)網(wǎng)絡(luò)社區(qū)發(fā)行和管理，不受監(jiān)管或很少受到監(jiān)管，特別是不受或較少受到中央銀行的監(jiān)管；

2.以數(shù)字形式存在；

3.網(wǎng)絡(luò)社區(qū)建立了內(nèi)部支付系統(tǒng)；

4.被網(wǎng)絡(luò)社區(qū)的成員普遍接受和使用；（能用作一般等價(jià)物）

5.可以用來購買網(wǎng)絡(luò)社區(qū)中的數(shù)據(jù)商品或?qū)嵨锷唐罚唬〒碛薪灰酌浇榈墓δ埽?/p>

6.可以為數(shù)據(jù)商品或?qū)嵨锷唐窐?biāo)價(jià)。 （擁有計(jì)價(jià)功能）

主持人：目前市場上出現(xiàn)了大量的虛擬貨幣，那虛擬貨幣有哪些種類呢？

余律師：虛擬貨幣一般而言，分為三大種類，即游戲幣、門戶網(wǎng)站或者即時(shí)通訊工具服務(wù)商發(fā)行的專用貨、互聯(lián)網(wǎng)上的虛擬貨幣。

游戲幣是指在單機(jī)游戲時(shí)代，主角靠打倒敵人、進(jìn)賭館贏錢等方式積累貨幣，用這些購買草藥和裝備，但只能在自己的游戲機(jī)里使用。那時(shí)，玩家之間沒有“市場”。自從互聯(lián)網(wǎng)建立起門戶和社區(qū)、實(shí)現(xiàn)游戲聯(lián)網(wǎng)以來，虛擬貨幣便有了“金融市場”，玩家之間可以交易游戲幣。

門戶網(wǎng)站或者即時(shí)通訊工具服務(wù)商發(fā)行的專用貨幣是用于購買本網(wǎng)站內(nèi)的服務(wù)。使用最廣泛的當(dāng)屬騰訊公司的Q幣，可用來購買會員資格、QQ秀等增值服務(wù)。這一些虛擬貨幣與法定貨幣之間不存在兌換關(guān)系，只能夠在網(wǎng)絡(luò)社區(qū)中獲得和使用。

互聯(lián)網(wǎng)上的虛擬貨幣，如比特幣（BTC）、萊特貨幣（LTC）等，比特幣是一種由開源的P2P軟體產(chǎn)生的電子貨幣，也有人將比特幣意譯為“比特金”，是一種網(wǎng)絡(luò)虛擬貨幣。主要用于互聯(lián)網(wǎng)金融投資，也可以作為新式貨幣直接用于生活中使用。這一些虛擬貨幣能與法定貨幣相互兌換，還可以用來購買虛擬和真實(shí)的商品或服務(wù)。

主持人：好的，通過余律師的介紹我們清楚地了解到了虛擬貨幣的特征、種類等內(nèi)容，那么虛擬貨幣會給我們帶來哪些風(fēng)險(xiǎn)呢？?

余律師：虛擬貨幣作為電子商務(wù)的產(chǎn)物，扮演越來越重要的角色，而且，越來越和現(xiàn)實(shí)世界交匯。然而，在虛擬貨幣日益長大的同時(shí)，由于相關(guān)法規(guī)卻相對滯后，區(qū)塊鏈技術(shù)的無序發(fā)展、不同國家監(jiān)管安排差異等因素，使得虛擬貨幣存在著被濫用于主要從事以下犯罪活動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn) ：

洗錢風(fēng)險(xiǎn)

虛擬貨幣具有去中心化、匿名性、跨國性、交易不可撤銷等特點(diǎn)，一直是犯罪分子洗錢的重要工具。犯罪分子可能利用不同國家對虛擬貨幣的監(jiān)管差異，通過境內(nèi)外虛擬貨幣交易平臺將犯罪資金轉(zhuǎn)換為虛擬貨幣，然后進(jìn)行不同虛擬貨幣之間的轉(zhuǎn)換，繼而在不同虛擬貨幣交易平臺之間進(jìn)行貨幣轉(zhuǎn)移，最后將虛擬貨幣兌換成法定貨幣，通過混合使用虛擬貨幣洗錢和其他洗錢手段，達(dá)到轉(zhuǎn)換、轉(zhuǎn)移犯罪資產(chǎn)，實(shí)現(xiàn)表面合法化的目的。

恐怖融資風(fēng)險(xiǎn)

虛擬貨幣在一定程度上兼具支付工具和價(jià)值存儲工具的屬性，這使得恐怖分子可能利用虛擬貨幣進(jìn)行非法資金的籌集、轉(zhuǎn)移、儲存和使用。反洗錢金融行動(dòng)特別工作組（FATF ）發(fā)布的報(bào)告顯示，執(zhí)法人員已發(fā)現(xiàn)個(gè)別恐怖活動(dòng)組織所屬網(wǎng)站呼吁同情者和支持者利用比特幣進(jìn)行捐款，有的極端主義者還在互聯(lián)網(wǎng)上商量如何使用虛擬貨幣購買武器，并對不太了解虛擬貨幣的其他極端主義者進(jìn)行技術(shù)培訓(xùn)。

逃稅風(fēng)險(xiǎn)

國際社會在對缺乏集中式管理機(jī)構(gòu)或中介機(jī)構(gòu)的虛擬貨幣予以有效的稅收監(jiān)管以及在適當(dāng)保護(hù)公民隱私與有效防范逃稅之間保持平衡等方面，均面臨較大的技術(shù)難度。虛擬貨幣由于其自身特點(diǎn)，很容易淪為犯罪分子跨境轉(zhuǎn)移資產(chǎn)、逃避政府稅收監(jiān)管的支付工具與價(jià)值存儲載體。盡管目前已披露的利用虛擬貨幣逃稅的案例鮮見于媒體，但是逃稅與洗錢一直是國際社會較為關(guān)注的虛擬貨幣風(fēng)險(xiǎn)。

非法集資與集資詐騙風(fēng)險(xiǎn)

犯罪分子可能將虛擬貨幣作為非法集資或集資詐騙的支付工具，以投資發(fā)行虛擬貨幣、開發(fā)比特幣底層技術(shù)應(yīng)用、利用虛擬貨幣“搬磚”套利等為幌子，進(jìn)行非法集資或集資詐騙。據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，自 2016 年以來，中國裁判文書網(wǎng)上公布的以虛擬貨幣為幌子的傳銷詐騙案件多達(dá) 180 余件，涉案總金額高達(dá)上千億元人民幣。有的不法分子通過代幣的違規(guī)發(fā)售、流通，向投資者籌集比特幣、以太幣等虛擬貨幣， 非法發(fā)售代幣票券、非法發(fā)行證券，從事非法集資、金融詐騙、傳銷等違法犯罪活動(dòng)。

盜竊風(fēng)險(xiǎn)

虛擬貨幣的產(chǎn)生、交易、儲存均要通過互聯(lián)網(wǎng)，虛擬貨幣交易商、虛擬錢包提供商為虛擬貨幣所有者提供交易賬戶。在服務(wù)過程中，虛擬貨幣交易商與虛擬錢包提供商可能監(jiān)守自盜，竊取客戶的虛擬貨幣，黑客也可能侵入客戶賬戶并竊取虛擬貨幣。

敲詐勒索風(fēng)險(xiǎn)

盡管虛擬貨幣尚未被大多數(shù)國家界定為具有財(cái)產(chǎn)價(jià)值的虛擬商品，但是其使用范圍日益廣泛，加之轉(zhuǎn)移具有匿名性特點(diǎn)，使得虛擬貨幣很容易成為犯罪分子從事敲詐勒索的重要目標(biāo)。

主持人：原來虛擬貨幣會帶來這么多的風(fēng)險(xiǎn)啊，那么針對這些風(fēng)險(xiǎn)，我們要怎么防范呢？

余律師：為了防控虛擬貨幣犯罪風(fēng)險(xiǎn)、維護(hù)我國金融穩(wěn)定和經(jīng)濟(jì)安全，我建議 ：

加深對虛擬貨幣本質(zhì)屬性的認(rèn)識

　　國內(nèi)迄今為止尚未對虛擬貨幣做出明確界定，不少人仍對虛擬貨幣存在錯(cuò)誤認(rèn)識，或者認(rèn)識不夠。2013 年中國人民銀行等五部委聯(lián)合印發(fā)的《關(guān)于防范比特幣風(fēng)險(xiǎn)的通知》指出，通過特定計(jì)算機(jī)程序計(jì)算出來的比特幣具有沒有集中發(fā)行方（去中心化）、總量有限、使用不受地域限制（跨國性）、匿名性等四個(gè)主要特點(diǎn)，盡管被稱為“貨幣”，但是由于并非由貨幣當(dāng)局發(fā)行，因此不具有法償性、強(qiáng)制性等貨幣屬性，并非真正意義的貨幣，應(yīng)是一種特定的虛擬商品，不能且不應(yīng)作為貨幣在市場上流通使用，但是可以作為虛擬商品在互聯(lián)網(wǎng)上買賣。

可見，《關(guān)于防范比特幣風(fēng)險(xiǎn)的通知》盡管沒有對包括比特幣在內(nèi)的虛擬貨幣做出明確界定，但是對比特幣的屬性和特征進(jìn)行了概括。

2017 年中國人民銀行等七部委聯(lián)合印發(fā)的《關(guān)于防范代幣發(fā)行融資風(fēng)險(xiǎn)的公告》再次強(qiáng)調(diào)，比特幣、以太幣等虛擬貨幣不具有與貨幣等同的法律地位，并明確禁止代幣融資交易平臺（虛擬貨幣交易平